Alibaba prodala bondy za 8 mld. dolarů. Zájem byl 7násobný

V jedné z letošních největších aukcí korporátních dluhopisů ohodnocených investiční známkou, čínský internetový prodejce Alibaba získal sumu 8 miliard dolarů. Podle Bloomberg ve své historicky první aukci nahromadil objednávky za celkových 57 miliard USD, což mu umožnilo udržet výnosy prodaných bondů níž oproti původní nabídce. Podle mnohých analytiků dokázala Alibaba získat financování na trhu, aniž by investoři požadovali prémii zpravidla spojenou s čínskými společnostmi kvůli špatné reputaci tamních účetních standardů na světových trzích.

Alibaba, která v září vstoupila na veřejně obchodovaný trh s výnosem z IPO rekordních 25 mld. USD, v prohlášení uvedla, že prostředky z prodeje dluhopisů využije na refinancování některých úvěrů.

Alibaba celosvětovou jedničkou

Největší podíl na výnosu z emise měly 5leté a 10leté dluhopisy, obě tranše v objemu 2,25 mld. dolarů. V prvním případě dosáhl výnos bondu (s kupónem 2,5 %) 95 bps nad výnosem amerických Treasuries s podobnou splatností, v druhém případě (3,6 %) pak 128 bps nad benchmarkem. Podle analytiků se dosažené výnosy výrazně neliší od úroků, za něž by si na trhu mohly půjčit americké zavedené značky jako Amazon nebo Oracle.

Rok 2014 je z hlediska emise korporátních dluhopisů více než úspěšný. Jejich hodnota celosvětově dosahuje již 3,8 bilionu dolarů a je na dobré cestě k historicky prvnímu dosažení 4bilionové hranice. 

Alibaba hlásí za dnešní „Single’s Day“ rekordní tržby 9,3 mld. USD

Alibaba výsledkový debut zvládla. Růst tržeb nad očekáváním

Newsletter