Ve 4. čtvrtletí se pozornost finančních trhů soustředí na klíčové události, jako je postupné snižování sazeb Fedu a americké volby. Ale i když je obojí důležité, ve střednědobém horizontu je pro akcie nejdůležitější otázka, zda se ekonomika v nadcházejícím roce nepropadne do recese.

Čína podpořila svou ekonomiku pomocí stimulačních opatření, mimo jiné prostřednictvím podpory akciového trhu a snížení úrokových sazeb, panují však pochybnosti ohledně jejich dlouhodobé účinnosti.

Minulý týden byl plný velkých událostí - hurikán v USA a válka na Blízkém východě výrazně ovlivňují zejména ceny energií. A to jsou pro každého fundamentálního obchodníka, jako jsem já, doslova žně.

Pokles růstu v USA bude mít dopad i na tempo expanze v Asii, nicméně zpomalení také poskytne centrálním bankám v regionu prostor pro snížení úrokových sazeb. Co dalšího od Asie na konci letošního roku očekává analytický tým Fidelity International?

Trh ETF se vyvíjí. Investoři se stále více zaměřují nejen na „čisté pasivní“ investiční strategie založené na tržní kapitalizaci, ale také na strategie opřené o výzkum, know-how investičních manažerů nebo postavené na dalším intelektuálním kapitálu.

Zlato pokračuje v krasojízdě, na kterou nastoupilo na začátku roku. Během tohoto týdne cena zlata opět úspěšně atakovala nové historické maximum, které je nyní 2670 dolarů za trojskou unci. Od začátku roku tak zlato přidalo již téměř 30 %. Jeho jízda však zatím nemusí být zdaleka u konce. Na trhu jsou splněny všechny podmínky pro to, aby zlato dále rostlo. O co se jedná?

Společnost Intel pravděpodobně není třeba nikomu představovat. Tento kdysi dominantní konstruktér a výrobce procesorů byl ještě před několika lety jednou z nejziskovějších společností na světě. Ještě v roce 2018 měl Intel tržby ve výši zhruba 70 miliard dolarů a vydělal více než 20 miliard dolarů čistého zisku.

Konečně došlo v mém obchodování ke zvratu. Americká centrální banka totiž podle očekávání snížila úrokové sazby. A to jsou pro každého fundamentálního obchodníka, jako jsem já, doslova žně.

Po nedávném růstu cen aktiv a navzdory snížení sazeb centrální banky očekáváme nižší výnosy než dříve a snažíme se méně riskovat u alokace kvůli globálním ekonomickým obavám. Ačkoli volby v USA a geopolitické události by mohly přinést volatilitu, očekáváme, že bude krátkodobá. V rámci našeho modelu zvyšujeme alokace do státních dluhopisů a dluhopisů investičního stupně (obojí na overweight) a snižujeme alokace prostředků do nemovitostí a komodit (obojí na neutral).

Společnost XTB, globální fintech nabízející online platformu pro investování a mobilní aplikaci, oznámila nového globálního ambasadora značky – bude jím fotbalová ikona Zlatan Ibrahimović. Legendární hráč se představí v dosud největší marketingové kampani XTB propagující širokou škálu investičních řešení na 14 trzích po celém světě včetně Česka.

Korelace mezi akciemi a dluhopisy je negativní. Důležité je, ale v jakém kontextu, píše analytický tým Fidelity International.

Americká centrální banka šokovala trhy! Nakonec se rozhodla pro snížení úrokových sazeb o 50 bazických bodů - to očekávalo jen 8 % analytiků! Reakce akcií i zlata byla velmi pozitivní, u obou došlo k vytvoření historických maxim. Trh tak přijal rozhodnutí Fedu pozitivně. Je recese v USA zažehnána? Nebo nikdy nehrozila?

Výzva začíná! V minulém díle jsem představil sérii článků, ve které se budu věnovat obchodování na programu ProTrader od společnosti Fintokei. K dispozici mám kapitál ve výši 100 tisíc EUR a pro splnění první výzvy musím generovat zisk ve výši 8 %. Jelikož se považuji za fundamentálního obchodníka, tak hned v prvních dnech jsem ostře sledoval data k americkému trhu práce a pak inflaci v ČR. Oba fundamenty nabídly příležitosti k obchodování, kterých jsem využil se ziskem. Podívejte se, jak se mi to povedlo.

Nedávný průzkum společnosti Fidelity International ukázal, že asijští drobní investoři jsou připraveni riskovat před očekávaným snížením úrokových sazeb v USA a upřednostňují akcie mimo region. Trhy blíže k domovu však mají stejně tak co nabídnout.

V pondělí 16. září 2024 jsme vysílali další speciální díl webináře služby RoklenFx. Zaměřili jsme se na stav americké ekonomiky a na to, jak bude postupovat americká centrální bankA. O kolik by mohl Fed v září snížit sazby, a hraje to vůbec roli? Jak největší ekonomika světa "přistane"? A co s ohledem na úroky čekat od sektoru technologií, malých a středních podniků, ale i od dolaru či koruny?

Strategie společnosti Invesco „Net Zero Global Bond“ se zaměřují nejen na snižování emisí skleníkových plynů, ale snaží se také podporovat pozitivní dopad na reálnou ekonomiku. Primárně se Invesco zaměřuje na společnosti v odvětvích, kde lze emise těžko snižovat.

Od konce srpna z bitcoinových ETF fondů prakticky neustále investoři vybírají peníze. Bitcoin se tak nemůže opřít ani o velký zájem investorů jako dříve. Jedno eso v rukávu má však stále schované. Co může ještě letos způsobit růst bitcoinu na historické maximum?

Prop trading neboli proprietary trading byl dlouho doménou profesionálů na Wall Street,...

S koncem léta tradičně přichází i růst zájmu o finanční trhy. Kromě ostřílených investorů se o investice v tomto období zajímá i řada úplných nováčků, hledající úvod do tohoto, na první pohled komplikovaného, světa. Nalézt kvalitní a pochopitelný zdroj informací ale nemusí být jednoduché...

Americká inflace, Fed a největší obava trhů.