Další konflikt na Blízkém Východě je u konce. Američané se během 12denní...

Zprávám minulého týdne dominovala geopolitika, protože napětí na Blízkém východě zůstávalo vysoké a o víkendu se řešilo, zda USA udeří na Írán. To se také stalo. Trhy reagovaly jako pravý sangvinik, tedy optimisticky. Otázkou nyní je, jak zareaguje Írán?

Centrální bankovnictví patří mezi obory, kterým většina obyvatelstva nerozumí, a je to...

Globální geopolitická situace se neustále zhoršuje. Počet ozbrojených konfliktů roste, a to...

Jste malá nebo střední firma. Rychle rostete, expandujete na nové trhy, škálujete...

Bankovní rada České národní banky včera podle očekávání ponechala základní úrokové sazby...

Analytické fórum XTB 2025 opět přineslo hloubkový pohled na stav globálních finančních...

Ještě nedávno okrajová technologie, dnes jedno z nejžhavějších témat makroekonomie a globálních...

Předseda Federálního rezervního systému Jerome Powell v úterý uvedl, že je zatím...

Geopolitika, centrální banky i data z ekonomiky dál určují směr finančních trhů....

„Dobré ráno, Viktore. Zde je InTouch, doufám, že se máš skvěle. Můžu...

Členové bankovní rady ČNB mají důvod k opatrnosti při rozhodování o dalších...

Kompozitní index PMI je složený index ze sektoru výroby a služeb. Slouží...

Růst životní úrovně se v prostředí parného indického klimatu projevuje velmi prakticky – zelenou mají přední výrobci bílého zboží, píše analytický tým Fidelity International.

Zájem o „obranné“ akcie od ruské invaze na Ukrajinu raketově roste. V...

Ve sci-fi sáze Duna je jeden dějový zvrat, který mě zaujal. Rod...

Zákoník práce teď prošel významnými změnami. Od letošního června se například zkracuje...

Zlínské architektonické studio Desire otevírá dveře do budoucnosti. Architekti Monika Zvonková a Pavel Šánek v exkluzivním rozhovoru prozrazují svou ambiciózní vizi Zlína 21. století a odhalují, že se nepoddávají konzervativnímu pohledu.

Středeční zasedání americké centrální banky proběhlo v atmosféře, kterou lze nejlépe popsat...

Americký index S&P 500 se v posledních týdnech vyšplhal poblíž historických maxim...

Nejdůležitější investiční strategií je diverzifikace. Devizové prostředky (FX) jsou sice v tomto ohledu často podceňovány, mohou však pomoci zvýšit stabilitu portfolia i rizikově vážené výnosy. FX mohou prohloubit diverzifikaci tím, že sníží přílišnou expozici vůči domácí měně, umožní správu závazků v cizích měnách, budou generovat pasivní příjem, případně nabídnou zajištění proti měnovým rizikům u aktiv denominovaných v cizích měnách. Měnové ETF nabízejí investorům dostupný a nepříliš nákladný způsob, jak vstoupit na devizové trhy a začít efektivně obchodovat s měnami za účelem diverzifikace portfolia.

„Takže tady máme hloupého člověka. Evropa měla deset škrtů a my žádný,“...

Jako mladý nadějný lyžař objížděl se svým otcem závody a soustředění. Ve chvílích volna se od něj učil obchodovat. Dnes tento čerstvý maturant patří k nejlepším obchodníkům u české prop tradingové firmy Fintokei. A ta ho za to patřičně odměňuje.

Naše vlastní analýza ukazuje, že investorům do evropských nemovitostí se diverzifikace osvědčila, pokud alokovali své prostředky mezi několik různých trhů a kategorií – ale proč se tento obraz může v příštím hospodářském cyklu změnit?

Na začátku června obdrželo Bulharsko z Bruselu a Frankfurtu dobrou zprávu: splnilo všechny...

JPMorgan Chase, největší banka na světě podle aktiv, se chystá spustit pilotní...

V posledních týdnech panovala na finančních trzích relativní pohoda – nízká volatilita,...

Digitální měny centrálních bank jsou digitalizovanou měnou s nuceným oběhem. V současné době se digitálními měnami centrálních bank aktivně zabývá 130 zemí, které tvoří 98 % světového HDP. Z toho 31 zemí provádí (nebo dokončilo) pilotní studii. Některé menší centrální banky v Karibiku již dokonce CBDC vydaly, a dokonce i Čína postupně pokračuje v rozšiřování svého pilotního projektu "digitálního jüanu". O co tedy jde?

Víkend přinesl výraznou eskalaci napětí na Blízkém východě. Izrael zahájil koordinované útoky...

Nedávné výkyvy na trhu zvýšily obavy investorů do akcií z volatility trhu. Na rozdíl od toho, aby investoři vnímali volatilitu jako možnou potenciální ztrátu, mohou současné tržní podmínky vnímat také jako příležitosti. V následujícím článku se zabýváme tím, jak mohou strategie tržně neutrálního přístupu k akciím pomoci portfolio stabilizovat.

Inovace českému firemnímu sektoru moc nejdou. Podle květnového průzkumu České inovační platformy...

Při pohledu na víkendové záběry balistických střel dopadajících na izraelská města a...

Akcie, kryptoměny i ropa zažívají extrémní volatilitu. Co čekat dál? Rok 2025...

Jeden můj známý, mimochodem sám úspěšný investor na neveřejných trzích, před několika...

Ze středečního slyšení ministra financí Scotta Bessenta bych rád vytrhnul jednu signifikantní...

Miliony lidí na celém světě investují do burzovně obchodovaných fondů (ETF). Jsou transparentní, skvěle zhodnocují peníze a dávají možnost investice řídit – protože lze obchodovat kdykoliv během dne, a nejen ve stanovený čas. Nefungují však všechny stejně.

Představa, že roboti „kradou“ lidem práci, je populární narativ, který slyšíme už roky. Nová studie Robots and Work od akademiků z Minnesoty a Navarry ale přináší jiný pohled: podniky, které robotizují, nejenže nepropouštějí, ale naopak rozšiřují své týmy a nabírají více lidí. Jak je to možné?

Květnová zpráva o inflaci v USA ukázala, že tlak na růst cen poněkud polevil, a to navzdory obavám investorů, že cla prezidenta Trumpa inflaci urychlí. Ekonomové nicméně varují, že dopad cel se zatím příliš neprojevil.

Společnost volá po ochraně před hrozbami, které představuje umělá inteligence. Zahrnutí aspektů AI do ESG analýzy jednotlivých firem investorům pomůže.

Finanční trhy nadále balancují mezi politikou, makroekonomickými daty a výhledem centrálních bank....

Bulharsko má nakročeno k tomu stát se 21. členem eurozóny poté, co minulý týden získalo souhlas Evropské komise a Evropské centrální banky. Tento krok však vyvolává smíšené reakce – zatímco vláda tento krok prezentuje jako „pokrok“, rostoucí část veřejnosti i odborné veřejnosti varuje – a to nejen před ekonomickými dopady, ale i před hlubším zásahem do národní suverenity.

Zatímco sídlí v Brně, pomáhá obchodníkům od Japonska až po Kanadu urychlit...

Uplynulý měsíc byl na akciových trzích poměrně pozitivní a indexy pokračovaly v postupném růstu. Mnoho světových indexů se tak nyní prakticky nachází na historických maximech nebo v jejich blízkosti, a to i přesto, že ve světě stále přetrvává poměrně velké množství různých rizik, viz obrázek S&P 500 níže. Akcie jsou tedy relativně drahé a nabízí se otázka, zda není vhodná doba držet část peněz v hotovosti nebo nějakém ekvivalentu.

Nejistota na trzích, globální konflikty a náhlé zprávy začínají být denní chleba obchodníka na burze. Nejvíce sledovaný rozchod roku 2025 v podání nejmocnějšího člověka – Trumpa a nejbohatšího člověka – Muska, jen přidává dřevo pod kotel plný chaosu. Ačkoliv se nejedná o běžný ekonomický nebo tržní faktor, tato změna vztahu má potenciál ovlivnit náladu investorů a krátkodobě změnit ceny některých aktiv. Forexový trh by ale touto zprávou neměl být tolik ovlivněn, jako nadcházející události, které nás tento týden čekají.

V letošním roce poznamenaném prudkými výkyvy na trzích, geopolitickými dramaty, pokračujícími obchodními válkami a neustálou volatilitou, se i ti nejklidnější investoři mohli občas cítit úzkostně, vystresovaně nebo dokonce beznadějně. Možná jste i vy zažili těžký pocit v žaludku, když jste na konci dne kontrolovali stav svého portfolia, nebo jste strávili bezesné noci přemýšlením, zda byste měli více prodávat či nakupovat.

Obchodníci byli vyděšeni, když americká aktiva vykazovala korelace typicky svázané s rozvíjejícími se trhy. Americký dolar není imunní vůči negativnímu tržnímu sentimentu. Americké finance jsou největším exportním artiklem Spojených států.

Wall Street má nového mazlíčka: TACO trade. Zkratka „Trump Always Chickens Out“ se za pár týdnů stala virálem mezi tradery i investičními analytiky. Popisuje typický trumpovský scénář - prezident vystřelí do médií bombastické hrozby o clech, trhy zpanikaří... a pak Trump couvne. Investoři už tuhle hru znají - pád akcií nakoupí, návrat k normálu prodají. Co aktuální situace na trzích znamená pro investory a co z toho může vytěžit chytrý trader? To se dozvíte v novém dílu Investičního Mementa.

Inflační očekávání jsou klíčovým prvkem měnové politiky. Jejich měření a interpretace však přináší řadu výzev. Tereza Veselá, doktorandka a vědecká pracovnice Institutu ekonomických studií Fakulty sociálních věd UK, v rozhovoru pro Roklen24 vysvětluje, jak se inflační očekávání liší mezi domácnostmi, firmami a analytiky a jaké nástroje máme k jejich sledování. Zvláštní pozornost věnuje fenoménu neshody v očekáváních a jeho vlivu na účinnost politiky centrální banky. Na příkladech z České republiky ukazuje, že pokud jsou inflační očekávání významně rozdílné, může nastavená měnová politika působit nedostatečně. Co může být zdrojem neshody v inflačních očekáváních a jak by měla centrální banka na tuto situaci nejlépe reagovat?

Lobbistický odpor a obavy z recese v USA rychle zhatily původní plány na výrazné škrty v rozpočtu. Trumpova administrativa přešla k strategii snížit pouze poměr státního dluhu k HDP prostřednictvím vyššího růstu ekonomiky. Trumpův střet s Muskem ukázal, jak rychle ideologie ustupuje pragmatickým zájmům.

Chcete splnit tradingovou výzvu obchodováním během makroekonomických zpráv a využít volatilní trh? Tak to u většiny prop firem narazíte. Výjimku tvoří Fintokei – česká prop firma, která své tradery v news tradingu nejen neomezuje, ale dokonce vzdělává.